نویسنده: محمود عبدالله 
محمود بهصورت تماموقت بهمدت دوازده سال در بازارهای ارزهای خارجی مشغول به کار است. تجزیهوتحلیلها، مقالات و توصیههای خود را در بهروزترین وبسایتهای عربی تخصصی در حوزه بازارهای مالی جهانی ارائه میدهد و تجربهاش توجه فراوانی از سوی معاملهگران عربی به خود جلب کرده است. وی روزانه حداقل دوازده ساعت بهصورت پیوسته بهارائه تحلیل فنی، اخبار بازار، سیگنالهای رایگان و موارد دیگر میپردازد و هدفش سادهسازی تجارت فارکس و مفهوم تجارت است.
خلاصه تحلیل EUR/USD امروز
- روند کلی: نزولی.
- سطوح حمایت EUR/USD امروز: 1.1500 – 1.1430 – 1.1350
- سطوح مقاومت EUR/USD امروز: 1.1600 – 1.1660 – 1.1780
سیگنالهای معاملاتی EUR/USD:
- خرید EUR/USD از سطح حمایت 1.1460 با هدف 1.1700 و توقف ضرر در 1.1380.
- فروش EUR/USD از سطح مقاومت 1.1660 با هدف 1.1400 و توقف ضرر در 1.1780.
تحلیل فنی EUR/USD امروز
بهبود احساسات سرمایهگذاران در پی نشانههای احتمالی حل مناقشه روسیه‑اوکراین، بهخرّیهای EUR/USD نیرو کافی داد تا در طول جلسه معاملاتی دیروز به سطح مقاومت 1.1568 صعود کنند. در زمان نگارش این تحلیل، جفتارز در حوالی این سطوح تثبیت یافته است، ضمن اینکه دادههای اقتصادی ایالات متحده نتایج متغیری نشان میدهند؛ بهویژه شاخص قیمت تولیدکنندگان (PPI) و ارقام فروش خردهفروشی. امروز، این جفتارز بهدنبال انتشار مجموعه جدیدی از دادههای اقتصادی آمریکا است که شامل درخواستهای بیکاری هفتگی و سفارشات کالاهای ثابت میشود و برای ساعت 15:30 به وقت مصر برنامهریزی شده است. پس از آن، بیانیههای جدیدی از سوی رئیس بانک مرکزی اروپا، لاغارد، ارائه خواهد شد.
پیشبینی EUR/USD: قیمتها در حدود 1.15 ثابت میمانند
طبق معاملات بازار فارکس ارز، نرخ EUR/USD سطح 1.15 را آزمود، زیرا نوسان بازار و کاهش انتظارات برای کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در دسامبر، ارزش دلار آمریکا را ارتقا داد. در مورد آینده قیمت EUR/USD، بانکهای جهانی همچنان متفاوتاند؛ فشارهای کوتاهمدت در تضاد با انتظارات میانمدت که نشانگر بهبود فوق سطح مقاومت روانشناختی 1.20 هستند.
در حال حاضر، بازارهای مالی بر روی عدماطمینان درباره سیاست فدرال رزرو و تغییر در اختلافات نرخ بهره متمرکز شدهاند تا گام بعدی را ارزیابی کنند. پس از ضعف اولیهی ارز، بانک دانسکه پیشبینی میکند که EUR/USD در طی 12 ماه به 1.22 برسد. بهعلاوه، مورگان استنلی امکان صعود EUR/USD به 1.23 تا سهماهه دوم 2026 را میبیند و سپس تا پایان سال 2026 به 1.16 کاهش یابد. آنها انتظار دارند که ضرر خالص به 1.14 تا پایان سال بعدی برسد.
حرکت شاخصهای فنی در نمودار روزانه همچنان در محدوده نزولی باقی است: شاخص قدرت نسبی (RSI) 14 روزه حدود 47 است که زیر خط خنثی 50 قرار دارد و همزمان خطوط شاخص MACD نیز در مسیر نزولی خود هستند. در همان بازه زمانی، مقاومت روانشناختی 1.1800 کلید تغییر روند کلی به سمت صعودی خواهد بود.
نمودار EURUSD توسط TradingView
سیاستهای پولی ایالات متحده و تأثیر آنها بر قیمتهای ارز
در خصوص عوامل مؤثر بر قیمت ارزها: پس از انتشار دادههای شغلی ایالات متحده و صورتجلسات فدرال رزرو، انتظار کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در نشست دسمبر بیشتر کاهش یافت که باعث تقویت ارز آمریکا شد. در این زمینه، بانک دانسکه اظهار کرد: «ما هنوز EUR/USD را در مسیر صعودی میانمدت میبینیم که با تنگتر شدن اختلافات نرخ بهره، بهبود بازار داراییهای اروپا، کاهش تقاضای جهانی برای سیاستهای محدودکننده، ادامه حمایتهای ناشی از تنظیم نسبت پوشش ریسک و کاهش اعتماد به مؤسسات آمریکا، تقویت میشود.»
بهطور کلی، عدماطمینان بالایی در مورد سیاست فدرال رزرو ایالات متحده در میانمدت باقی مانده است. درباره آینده سیاستهای بانک، UBS اظهار داشت: «انتخاب رئیس جدید فدرال رزرو میتواند انتظارات سیاستی را تغییر دهد و ممکن است به نرخ بهرههای پایینتر از آنچه در حال حاضر پیشبینی میشود منجر شود. علاوه بر این، ادامه کسری دوگانه آمریکا بدین معناست که این کشور باید جذب سرمایه خارجی را ادامه دهد که میتواند فشار بیشتری بر دلار آمریکا وارد کند، بهویژه در سناریوی ذکر شده.»
نکات معاملاتی:
فریب نخورید؛ زیرا سودهای EUR/USD هنوز محدود و ناپایدار هستند و برای تقویت و پایداری بیشتر به محرکهای بیشتری نیاز دارند.
